「一方を選択した場合は、他方は選択解除したい」という意味の場合：

Private Sub DataGridView1_SelectionChanged(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView1.SelectionChanged

    DataGridView2.ClearSelection()

End Sub



Private Sub DataGridView2_SelectionChanged(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView2.SelectionChanged

    DataGridView1.ClearSelection()

End Sub

-------------------------------------------------------
「同じデータを表示しているときに、カーソルの連動を止めたい」という意味の場合：

'修正前 

Public Class Form1

    Private ds As New DataSet()

    Private Sub Form1_Load(ByVal sender As Object, ByVal e As EventArgs) Handles Me.Load

        Dim tbl As DataTable = ds.Tables.Add("Table1")

        tbl.Columns.Add("Col1", GetType(Integer))

        For r As Integer = 1 To 20

            tbl.Rows.Add(r)

        Next



        DataGridView1.DataSource = ds

        DataGridView1.DataMember = "Table1"



        DataGridView2.DataSource = ds

        DataGridView2.DataMember = "Table1"

    End Sub

End Class

'修正後 

Public Class Form1

    Private ds As New DataSet()

    Private Sub Form1_Load(ByVal sender As Object, ByVal e As EventArgs) Handles Me.Load

        Dim tbl As DataTable = ds.Tables.Add("Table1")

        tbl.Columns.Add("Col1", GetType(Integer))

        For r As Integer = 1 To 20

            tbl.Rows.Add(r)

        Next



        BindingSource0.DataSource = ds



        BindingSource1.DataSource = BindingSource0

        BindingSource1.DataMember = "Table1"

        DataGridView1.DataSource = BindingSource1



        BindingSource2.DataSource = BindingSource0

        BindingSource2.DataMember = "Table1"

        DataGridView2.DataSource = BindingSource2

    End Sub

End Class

-------------------------------------------------------

「TextBox.HideSelection = True のように、フォーカスが外れると選択状況を隠すが、
　フォーカスが戻ると元の選択状態に戻るようにしたい」という意味の場合：

Private Sub DataGridView1_Enter(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView1.Enter

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionBackColor = SystemColors.Highlight

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionForeColor = SystemColors.HighlightText

End Sub



Private Sub DataGridView1_Leave(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView1.Leave

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionBackColor = DataGridView1.DefaultCellStyle.BackColor

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionForeColor = DataGridView1.DefaultCellStyle.ForeColor

End Sub

-------------------------------------------------------

「ListView.HideSelection = False のように、フォーカスがあるときとないときで
　選択されているセルの色が変更されるようにしたい」という意味の場合：

Private Sub DataGridView1_Enter(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView1.Enter

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionBackColor = SystemColors.Highlight

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionForeColor = SystemColors.HighlightText

End Sub



Private Sub DataGridView1_Leave(ByVal sender As Object, _

        ByVal e As EventArgs) Handles DataGridView1.Leave

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionBackColor = SystemColors.ButtonFace

    DataGridView1.DefaultCellStyle.SelectionForeColor = SystemColors.ControlText

End Sub